聯(lián)商專欄：疫情的影響，催生了宅經(jīng)濟的進一步火熱。當然，宅經(jīng)濟的范疇比較大，涵蓋在線游戲、在線教育、云辦公等等，但相比其他，在線游戲呈現(xiàn)的是爆發(fā)式增長。

根據(jù)伽馬數(shù)據(jù)報告顯示，2020年春節(jié)期間，游戲市場規(guī)模達到47.7億元，同比增長32.9%，較1月初38.3億元的規(guī)模增長24.5%。

其實，宅經(jīng)濟并不是剛出現(xiàn)了。隨著消費升級，文化娛樂需求的多樣性，讓宅群體的迅速擴容，近幾年的“宅文化”一直是發(fā)展迅猛。

疫情催生短期“宅”，居家隔離帶來生活方式轉(zhuǎn)變

深居簡出抗疫，居民行為轉(zhuǎn)變明顯

疫情期間，消費者積極響應(yīng)國家防控倡議，通過減少出門有效減少新冠傳播，根據(jù)艾瑞咨詢調(diào)研數(shù)據(jù)，在疫情期間33.8%的居民 2-3 天出門一次，30.2%的居民4-5 天出門一次，15.8%的居民家庭幾乎無人外出。

2020 年春節(jié)以來，受“宅家”倡導(dǎo)影響，全民出行需求均顯著下滑。

居家時間大幅延長，日常活動所用時間發(fā)生快速轉(zhuǎn)變。

互聯(lián)網(wǎng)支撐工作生活“云端”化。

整體消費意愿下滑，消費習(xí)慣短期內(nèi)快速改變。

根據(jù)艾瑞資訊數(shù)據(jù)，疫情期間消費者線上線下消費意愿均有不同程度減弱，此外Strategy Analytics 消費者洞察團隊研究報告數(shù)據(jù)指出，消費者的各項消費或投資均有所推遲。

消費者渠道選擇發(fā)生變化，線上化趨勢顯著。

線下消費品類必選消費為主。

線上消費品類偏好亦向必選轉(zhuǎn)移。可以看到作為必選消費的食品飲料、生鮮剛需屬性在疫情期間并未減弱，同時疫情支撐醫(yī)療保健品的線上消費保持強勁。

安全無接觸成為整體實物消費需求主要考量因素之一。

各類線下服務(wù)業(yè)消費意愿短期內(nèi)均出現(xiàn)大幅下滑。

相較線上出行服務(wù)，線上生活服務(wù)受疫情影響較小，且分類信息、快遞物流、求職招聘、電子政務(wù)和美食菜譜等細分行業(yè)在春節(jié)之后實現(xiàn)了快速恢復(fù)。

線上休閑娛樂需求有所增長。

工作學(xué)習(xí)方式轉(zhuǎn)換，“在線”方式成主流 。

開學(xué)時間延長+教育部倡導(dǎo)“停課不停學(xué)”背景下，疫情期間超過 80 家在線教育機構(gòu)為全國中小學(xué)提供免費在線課程，在線教育需求空前爆發(fā)。

以學(xué)而思網(wǎng)校和猿輔導(dǎo)為例，日活用戶數(shù)量以 150%+增速超過 2019 年平時增速，而更多樣的在線教育需求也在疫情期間有所釋放。

天眼查數(shù)據(jù)顯示，學(xué)而思網(wǎng)校是好未來教育集團(原學(xué)而思，2010年紐交所上市)旗下成立最早、發(fā)展歷史最久的中小學(xué)在線教育品牌，也是國內(nèi)較早整合“互聯(lián)網(wǎng)”與“教育”兩大領(lǐng)域的中小學(xué)在線學(xué)習(xí)平臺之一。

疫情推動遠程辦公用戶放量增長。

以日本為鑒，看宅經(jīng)濟變遷

老齡化和人均GDP 增速放緩，社會宅屬性增強

20 世紀 70 年代，日本人均 GDP 突破 6000 美元，開啟文化消費。

期間日本的 GDP 從2126.1 億美元高速增長至 11053.9 億美元，位居世界第二。

隨著日本70 年代初的經(jīng)濟高速增長的放緩，同時受到全球石油危機的影響，使得人們對現(xiàn)實中的國家意識產(chǎn)生了懷疑，為了逃避現(xiàn)實便開始在虛構(gòu)的世界里滿足自己對國家意識的渴望，進而促進 ACGN 等產(chǎn)業(yè)的爆發(fā)，并催生了御宅群體和御宅文化。

人口結(jié)構(gòu)老齡化和生育率下降，“宅人數(shù)”進一步增加。

根據(jù)世界銀行數(shù)據(jù)，日本從 1970年開始步入老齡化社會，65 歲及以上人口占比持續(xù)提升。

雇傭占比下降和非雇傭占比上升，“宅時間”進一步增加。

人口結(jié)構(gòu)老齡化，生育率減少，雇傭占比下降和非雇傭占比上升，共同推動了御宅文化的發(fā)展。

內(nèi)容宅經(jīng)濟：“全民娛樂”時代，游戲視頻規(guī)模提升顯著

(1) 內(nèi)容消費跨越全年齡層，娛樂加速“出圈”

從日本的內(nèi)容消費人口情況分析，在15-49 的各個年齡段，娛樂內(nèi)容滲透率均達 90%及以上，在 50-69 年齡段達到81%及以上，70 歲+人群滲透率約 65%左右。

對比 2011 年與 2016 年數(shù)據(jù)，各個年齡段內(nèi)容消費的總體人口繼續(xù)依然保持增長。

25 歲及以上人口具有更多的閑暇時間，隨著身體物理機能的下降和數(shù)字內(nèi)容的興起，內(nèi)容消費潛力將進一步得到釋放。

(2) 游戲視頻消費持續(xù)增長，覆蓋年齡層次持續(xù)拓寬

2018 年日本的內(nèi)容市場為 10.6 萬億日元(以 1 美元=109 日元換算)，占全球內(nèi)容市場的 8.29%。

隨著全球內(nèi)容市場的整體增長，日本內(nèi)容市場占比雖逐漸減少，但整體保持正向增長。

游戲視頻占據(jù)內(nèi)容規(guī)模的半壁江山，并有望進一步提升。

25 歲及以上年齡段人口線上內(nèi)容消費的行為習(xí)慣進一步加強，同時內(nèi)容消費生命周期有所延長。

游戲重度用戶數(shù)量隨著年齡增長，依然保持強勢。

2011 年和 2016 年的數(shù)據(jù)中，15-19歲游戲重度用戶比例結(jié)構(gòu)相似，30 歲及以上年齡段，游戲重度用戶占比提升幅度較大。

在線視頻消費普遍增長，全年齡段的中度用戶增長。

閱讀用戶的占比和頻度均隨年齡層提升。

(3) 線下娛樂活動消費增長趨緩

對比2011 年和 2016 年的數(shù)據(jù)，電影院年消費 1~4 日占比在各年齡層均有所提升，而高頻次占比均有所下滑，可見電影院消費偏好在消費者全年齡層次均有所下降。

卡啦OK 用戶消費頻次亦有所降低。

音樂會消費保持穩(wěn)定，相較游戲消費傾向差距較大。

隨著年齡增長，音樂會傾向消費總量降低，相較游戲傾向，音樂會傾向中、重度用戶明顯減少。

電商宅經(jīng)濟：“在線服務(wù)”時代零售和餐飲旅游逆勢增長

(1) 智能手機加速用戶滲透，移動端電商交易額提升

智能手機的普及帶動整體電子商務(wù)的規(guī)模上漲。

根據(jù)經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)省的報告預(yù)測，日本2022 年智能手機全國持有量將達到 1.48 億臺，人均持有智能手機設(shè)備數(shù)超過 1.23 臺，預(yù)計將成為全球人均智能設(shè)備持有量最高的國家之一。

日本智能滲透率“后來居上”，并繼續(xù)向中高年齡層滲透，成為全球智能手機最高的國家。

智能手機電商交易規(guī)模占比穩(wěn)步提升，并依然有提升空間。

(2) 電商規(guī)模穩(wěn)步提升，在線零售份額最大，在線服務(wù)增速最高

電子商務(wù)規(guī)模穩(wěn)定增長，服務(wù)類占比穩(wěn)步提升。實體商品占比51.7%，市場規(guī)模達 9 萬億 2992 億元，服務(wù)類電子商務(wù)占比達 37%，市場規(guī)模為 6 萬億 6471 億日元。

(3 )在線零售：占電商規(guī)模一半份額，年增速達9.18%

在整個電商市場規(guī)模中，在線零售規(guī)模最大，占整個電商市場規(guī)模的一半，年復(fù)合增速達9.18%。

零售型電子商務(wù)主要業(yè)務(wù)規(guī)模占比中，衣服，食物、飲料、酒，家用電器類，家庭用品，書籍、視頻/音樂，這五者排名居前，占比均超過 10%。

1)“食品，飲料，酒”是商業(yè)交易市場最大的類別，其電商市場規(guī)模為 16919 億日元，比上年增長 8.60%，電商轉(zhuǎn)化率為 2.64%，相對較低，但這是其對應(yīng)的商業(yè)市場規(guī)模較大，估計為60 萬億日元以上。

2)家用電器，影音設(shè)備，PC /外圍設(shè)備等，其電商市場規(guī)模為 16467 億日元，比上年增長 7.40%，產(chǎn)品銷售中電商轉(zhuǎn)化率最高，為 32.28%。

3)書籍，視頻/音樂軟件(不包括在線內(nèi)容)電商市場規(guī)模為 12,070 億日元，同比增長 8.39%，電商轉(zhuǎn)化率為 30.80%。

4)化妝品和藥品：2018 年電商市場規(guī)模為 6136 億日元，比上年增長 8.21%，電商轉(zhuǎn)化率為 5.80%。

5)家庭用品，家具，室內(nèi)裝飾：2018 年市場規(guī)模為 16083 億日元，比上年增長 8.55%，電商轉(zhuǎn)化率為22.51%。

6)衣服，衣物和雜貨等：2018 年電商市場規(guī)模為 17728 億日元，比上年增長 7.74%，電商轉(zhuǎn)化率為 12.96%。

隨著電子商務(wù)市場的擴大，物流市場的包裹數(shù)量也呈現(xiàn)穩(wěn)步上升。

(4) 在線服務(wù)：兩位數(shù)逆勢增長，旅游份額最大，餐飲同比增速超過40%

2018 年服務(wù)型電商規(guī)模達 6 萬億 6471 億日元，較 2017 年同比增長 11.59%。13-18 年間 CAGR 達13.91%。

服務(wù)型電子商務(wù)主要業(yè)務(wù)規(guī)模占比中，旅游服務(wù)比例超過50%，且其占比逐漸收窄，美容美發(fā)服務(wù)、餐飲服務(wù)在期間內(nèi)業(yè)務(wù)增長迅速，其占比快速上漲。

旅行服務(wù)占主要收入規(guī)模，餐飲服務(wù)高速增長。

美容行業(yè)同比增17.67%，頭發(fā)、美甲、全身美容等產(chǎn)業(yè)發(fā)展，將會進一步擴大其市場規(guī)模。

1)旅行服務(wù)：擁有最大的電商市場規(guī)模，為37186 億日元，比上年增長 10.27%。

2)餐飲服務(wù)：2018 年餐廳在線預(yù)訂市場規(guī)模估計為 6375 億日元，增長率為 41.61%。

3)門票服務(wù)： 2018 年門票銷售電商市場規(guī)模為 4887 億日元，比上年增長 6.34%。

4)美發(fā)和美容服務(wù)：從 2015 年開始，市場規(guī)模為 2420 億日元，2016 年為 3261 億日元，2017 年為 4188 億日元，并且還在不斷擴大，2018 年為 4928 億日元。

專業(yè)觀點指出，“宅經(jīng)濟”本質(zhì)上是互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟、是數(shù)字經(jīng)濟，在疫情期間，“宅經(jīng)濟”有了更加新潮、更加形象的詮釋。

這一新的經(jīng)濟增長新動能也正在得到越來越多的關(guān)注、迎來越來越多的政策利好。

國家統(tǒng)計局國民經(jīng)濟綜合統(tǒng)計司司長、新聞發(fā)言人毛盛勇不久前就表示，盡管有疫情沖擊，但互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟發(fā)展良好，新動能較快成長的態(tài)勢沒有改變。

整個疫情期間，互聯(lián)網(wǎng)的作用發(fā)揮得相當好，對文化娛樂消費等方面起到了很好的保障作用。

國家發(fā)改委副秘書長高杲則在近日表示，在推進“互聯(lián)網(wǎng)+”行動方面，下一步，將持續(xù)深入推進“互聯(lián)網(wǎng)+”行動，培育更多的經(jīng)濟和就業(yè)新增長點。

（來源：聯(lián)商專欄 莊帥）